På det økonomiske område er indikatoren, der kendetegner størrelsen på de fonde, der ikke er afhængig af kortfristede forpligtelser, driftskapital. Med andre ord udgør den en andel af finansieringen af et selskab, der ikke bruges til at afvikle ekstern eller intern gæld i en bestemt periode.
Generelt koncept
Arbejdskapital kom fra det engelske udtryk Net Working Capital (NWC). Men i Rusland er det andet navn mere populært - egne cirkulerende aktiver. De viser, hvor meget kapital en organisation eller virksomhed har til at støtte sine aktiviteter økonomisk.
Hvis vi kort analyserer begrebet ”driftskapital”, repræsenterer denne indikator forskellen mellem antallet af kortfristede aktiver og kortfristede forpligtelser. Dens dimensioner bestemmer virksomhedens likviditet. Hvis driftskapitalen stiger, indikerer dette en forøgelse af virksomhedens likviditet, hvilket fører til en stigning i dens kreditværdighed. Men der er en flip side til mønten. I tilfælde af for høj driftskapital opstår der tvivl om rigtigheden af den økonomiske politik, som selskabets ledelse fører.
Beregningsformel
De optimale omkostninger ved driftskapital (eller mængden af driftskapital) beregnes afhængigt af de individuelle behov i en bestemt organisation og omfanget af dens aktiviteter. Funktioner ved arbejde, betingelser for lageromsætning, mængden af kortfristet gæld, betingelser for at tiltrække lån, lån osv. Er også vigtige. Praksis viser, at både overskydende driftskapital og mangel på driftskapital kan have negativ indflydelse.
For at beregne, hvor meget arbejdskapital der skal have, er der en simpel formel. Kortfristede forpligtelser skal fjernes fra kortfristede aktiver, og som et resultat får vi den ønskede værdi. Du kan bruge en anden, ikke mindre sand måde. Vi tilføjer langfristede forpligtelser til vores kortfristede aktiver og trækker langfristede aktiver fra det modtagne beløb.
Sådan styres driftskapital
Kompleksiteten ved at styre en NWC er at holde driftskapital til en optimal værdi. Hvad betyder optimalt? Dette henviser til en værdi, der gør det muligt for virksomheden at udføre alle funktioner og non-stop engagement i kerneforretning.
Samtidig bør du ikke overvurdere indikatoren, da dette kan resultere i tilbagetrækning af en betydelig del af midlerne fra omsætningen. Forvaltning af driftskapital går parallelt med den rigtige økonomiske styring, der inkluderer flere punkter:
- Bestemmelse af det samlede behov for driftskapital.
- Angiver investeringsniveauet i denne indikator.
- Identifikation af finansieringskilder.
- Analyse af indflydelse af driftskapital på indkomst og forøgelse af virksomhedens værdi.
Baseret på det ovenstående arbejder ledere, der er involveret i forvaltningen af driftskapital, i princippet for at bevare virksomhedens likviditet.
Årsager til lavere driftskapital
Ofte er der tidspunkter, hvor organisationens nuværende aktiver næsten er lig med kortfristet gæld. Dette kan føre til, at virksomheden erklærer konkurs. Dette kræver klart arbejde fra førende ledere, hvis opgave er at overvåge indikatoren. Hvis der er en sådan tendens til, at driftskapital gradvist falder, indikerer dette den irrationelle anvendelse af midler.
Årsagerne til faldet kan være meget forskellige, blandt andet er et fald i salgsmængder, hvilket igen provoserer til et fald i tilgodehavender. I dette tilfælde falder saldoen på omsætningsaktiver, og bag dem - værdien af driftskapital.
Hvad betyder arbejdskapital?
Ofte har et stort firma eller selskab mange investorer, der er interesseret i dets frugtbare arbejde. Takket være indikatorerne på driftskapital kan de se det virkelige billede af effektiviteten eller ineffektiviteten af virksomhedens aktiviteter.
For eksempel indsamles tilgodehavender i langsomt tempo, fører dette til en stigning i driftskapital og ineffektive operationer. Irrationel investering af fonde kan også have en negativ indflydelse, hvorfor indikatoren på driftskapital vil stige. Den beskrevne indikator skal overvejes i flere perioder for at sammenligne og udføre analysen.
